Cuenta remunerada, depósito, Letras o fondo monetario: diferencias

Si quieres que tus ahorros den algo sin arriesgar mucho, hay cuatro opciones habituales: la cuenta remunerada, el depósito a plazo, las Letras del Tesoro y los fondos monetarios. Rinden parecido cuando los tipos de interés se mueven, pero se diferencian en tres cosas que importan: quién te protege, cuándo puedes sacar el dinero y cómo tributa.

Comparativa rápida

	Cuenta remunerada	Depósito a plazo	Letras del Tesoro	Fondo monetario
Qué es	Una cuenta que paga intereses por el saldo	Dinero inmovilizado un plazo a un tipo fijo	Deuda del Estado a 3, 6, 9 o 12 meses	Un fondo que invierte en deuda a muy corto plazo
Disponibilidad	Inmediata	Al vencimiento (sacarlo antes puede tener penalización)	Al vencimiento, o vendiéndolas antes en el mercado	Normalmente en pocos días
Rentabilidad	Variable: el banco puede cambiar el tipo	Fija durante el plazo	Fija si la mantienes hasta el vencimiento	Variable, sigue a los tipos a corto plazo
Quién te protege	Fondo de garantía de depósitos, hasta 100.000 €	Fondo de garantía de depósitos, hasta 100.000 €	El riesgo es el del Estado español	No está cubierto por el fondo de depósitos: es una inversión
Cómo tributa	Rendimiento del capital mobiliario, con retención del 19 %	Rendimiento del capital mobiliario, con retención del 19 %	Rendimiento del capital mobiliario, sin retención	Ganancia patrimonial al vender, con retención del 19 %
Traspaso sin impuestos	No	No	No	Sí, a otro fondo

Cuenta remunerada

Es la más cómoda: el dinero está siempre disponible y te pagan intereses por el saldo, normalmente cada mes. A cambio, el banco puede bajar el tipo cuando quiera, y muchas solo pagan ese tipo hasta un saldo máximo o durante unos meses. Está cubierta por el fondo de garantía de depósitos, pero en los neobancos puede ser el de otro país: te lo explicamos en qué te cubre el Fondo de Garantía.

Depósito a plazo

Inmovilizas el dinero un tiempo (3, 6, 12 meses o más) a un tipo fijo. Si los tipos bajan después, tú mantienes el tuyo. Si necesitas el dinero antes, algunos depósitos lo permiten con penalización y otros no. Para comparar ofertas, fíjate en la TAE: te explicamos por qué en TAE y TIN. Haz números con la calculadora de depósitos.

Letras del Tesoro

Prestas dinero al Estado a corto plazo. Se compran desde 1.000 € y no pagan un interés cada mes: las compras por menos de lo que te devuelven al vencimiento, y la diferencia es tu rendimiento. Una ventaja: no tienen retención, así que cobras todo y lo ajustas en la declaración. Mira la última subasta en Letras del Tesoro hoy y cómo comprarlas en cómo comprar Letras del Tesoro.

Fondo monetario

Es un fondo de inversión que compra deuda a muy corto plazo de Estados y empresas solventes. Su rentabilidad sigue a los tipos de interés y su riesgo es bajo, pero no es un depósito: no lo cubre el fondo de garantía de depósitos y, en momentos raros del mercado, su valor puede bajar algo. Como es un fondo, puedes traspasarlo a otro fondo sin pagar impuestos: te lo explicamos en traspaso de fondos. Ojo con las comisiones, porque con rentabilidades bajas pesan mucho.

No confundas una cuenta remunerada con un fondo monetario. Algunas apps ofrecen las dos cosas en la misma pantalla y se parecen. Mira siempre si el producto es una «cuenta» o un «fondo».

¿Cuál encaja en cada caso?

No hay una opción mejor para todos. Depende de para qué es el dinero:

• Si puedes necesitarlo en cualquier momento, importa más la disponibilidad que unas décimas de rentabilidad.
• Si sabes que no lo tocarás en un plazo concreto, un tipo fijo te protege de que bajen los tipos.
• Si piensas pasar después a otros fondos, el traspaso sin impuestos de los monetarios puede contar.
• Si tienes más de 100.000 € en un mismo banco, recuerda que el fondo de garantía cubre hasta esa cifra por entidad.

Sobre los impuestos de cada opción, tienes la guía de cómo tributan tus ahorros e inversiones.

Información divulgativa, no una recomendación. Antes de contratar, lee el documento de información del producto.